2.4.11 Renteontwikkelingen

De tarieven op de geldmarkt waren tot halverwege 2022 negatief. In het tweede halfjaar begon de rente op te lopen en kwam er een einde aan de negatieve rentes. In 2023 zijn de rentetarieven verder opgelopen. In 2023 is er geen gebruik gemaakt van kortlopende geldleningen om fluctuaties in het saldo van de rekening courant op te vangen.

Ook op de kapitaalmarkt zijn de rentetarieven in 2023 gestegen. Om deze verwachte stijging van de rente voor te zijn, is in het voorjaar van 2022 besloten om al in een vroeg stadium leningen aan te gaan voor de financiering van het grootste deel van het omvangrijke investeringsprogramma in 2022 en volgende jaren. Die verwachte stijging van de rente heeft ook plaatsgevonden. De stijgende tarieven voor het aantrekken van leningen hebben tot gevolg dat ook op tegoeden op de rekening courant en bij de schatkist in 2023 een hogere rente werd ontvangen.